百威亚太此次IPO拟计划发行16.27亿股-nba火箭最新新闻-清苑新闻
点击关闭
您现在的位置建材新闻首页>>财经新闻>>正文

品牌股价-百威亚太此次IPO拟计划发行16.27亿股

支付机构最大罚单

中泰證券統計了中國上市的啤酒公司2019年預計的市盈率。當中,青島啤酒為28倍,重慶啤酒(600132)34倍,華潤啤酒35倍。以上3家中國本土的啤酒龍頭企業估值均低於百威亞太。

突然,周六早晨傳來百威可能終止上市。

同時併購背後的代價非常慘重,百威英博負債纍纍。截止2018年末,百威英博的槓桿率從2015年的320%增長到360%,凈債務高達1028.4億美元。

IPO「流產」原因除了不設基石投資者這一舉動可能導致招股不利外,還有兩大原因可能導致此次IPO失敗,一是百威亞太擬將本次募資金額用於償還母公司債務,這極有可能導致投資者對其增長潛力持有保留態度;二是估值水平高於中國龍頭企業。

2016年10月,百威英博花了千億美元收購全球第二大啤酒釀造企業南非米勒公司(SAB Miller),從此一舉成為啤酒行業的巨無霸,業內的其他競爭對手也就只能望其項背了。

Wind用戶在金融終端輸入命令 債券一級市場DCM

有市場統計數據顯示,按照百威亞太每股招股價40港元至47港元,百威亞太的市盈率介於38.5倍至45倍。

母公司百威英博是全球最大啤酒製造商之一,總部在比利時的魯汶,全球市場份額超過30%。母公司旗下啤酒品牌眾多,全球性品牌包括百威,科羅娜;跨國品牌包括福佳等等;地區性品牌包括凱獅,哈爾濱啤酒等。

騰訊新聞《一線》表示,現在投行仍在和公司管理層協商,希望能夠降低募資額度以及調低定價等方式重新上市,但是截止發稿雙方暫未達成共識。

5月10日,百威亞太正式向港交所提交了招股申請,並在6月14日和7月2日先後更新了通過聆訊后的招股說明書。

按照原計劃,百威亞太此次IPO擬計劃發行16.27億股,其中95%為國際配售,5%作公開發售,招股區間介於每股40港元至47港元,募資總額約為83.35億美元至97.82億美元,摩根大通及摩根士丹利擔任聯席保薦人。

數據顯示,按照2018年的零售統計,百威亞太是亞太區內最大的啤酒公司,也是盈利最高的啤酒廠商。百威亞太在招股書中披露,2018年營收84.59億美元,同比增加6.1%。凈利14.09億美元,同比增加30.8%。

那麼母公司百威英博到底賺不賺錢呢?

北京時間7月13日凌晨,百威英博(BUD.US)在官方網站表示,將不再推進其亞洲分公司百威亞太的香港IPO。按照原計劃,百威亞太將在下周五(7月19日)港交所主板上市,募集98億美元,如果成功上市目前暫列2019全球最大IPO。

債券市場新動態瞬間掌握承銷排行全維度即刻獲取發行信息一目了然定價走勢盡收囊中本文首發於微信公眾號:Wind資訊。文章內容屬作者個人觀點,不代表和訊網立場。投資者據此操作,風險請自擔。

公司稱,由於一系列綜合因素,百威亞太暫停上市。消息公布后,在美股上市的百威英博股價跌幅一度達到4.9%。

上市之後,百威集團將間接持有百威亞太84.48%的股份。值得注意的是,本次百威亞太上市所募集的資金將主要用於償還母公司的貸款。被問及具體多少資金將用於償還貸款時,Jan Craps表示並不知情。

據港交所今年2月發出的新指引信,上市申請者可使用靈活定價機制下調發售價,最多為招股價範圍下限的10%,而毋須觸發撤回機制。據指引信,如公司有意變動招股價,須作出各項披露,包括髮售價下調公告及補充招股章程。

答案是肯定的,2018年母公司營收高達3749億人民幣,凈利潤達到300億元左右,百威亞太在中國高端啤酒市場的市場佔有率接近50%,同時也是市佔率前五品牌中唯一一家在過去5年內呈增長趨勢。把百威在亞太地區的業務分拆上市也是看好新興市場這塊肥美的蛋糕。所以百威亞太IPO是一石二鳥,既有利於緩解母公司的債務壓力,又可以貢獻利潤和增速。

耀才證券行政總裁許繹彬指出,無論公司最終作何決定,以孖展認購的投資者都須付利息,加上息率較高,相信散戶都要虧損離場。

百威亞太短暫的IPO之旅百威亞太是百威英博所分拆的、主要負責亞洲業務的公司,百威英博在亞太地區的主要市場包括中國、澳大利亞、韓國、印度和越南。

百威亞太自7月5日起開始招股,並在11日中午截止公開發售。根據香港媒體報道,儘管公開發售部分獲得約數倍超額認購,但並未如預期一樣火爆,發行人和承銷商均傾向於將發行價定於招股價區間的中下水平。

百威亞太CEO Jan Craps在記者會上表示,選擇在香港上市,是因為看好亞太區的啤酒產業發展前景。他說,百威進入中國已經25年,目前中國是全球最大的啤酒市場,全球佔比37%。

未上市先蝕息按招股文件,如公司未能在下周一(15日)出現轉機,百威亞太將確定終止上市。對此,百威亞太未作回應。有券商表示,目前已「入飛」孖展認購將會支付最少7日利息,勢必「未上市先蝕息」。

據悉,圍繞百威亞太在香港上市的定價問題,公司與摩根大通及摩根士丹利未能達成共識。

根據香港本地媒體的報道,有長線基金因市況及外圍經濟問題而退出,影響其他機構投資者「壓價」或減少認購數量。和大多數港股IPO不一樣,百威此次並未引入基石投資者。據知情人士透露,當時百威管理層認為定價合理,自信能夠吸引到足夠多的機構投資者,不擔心認購不足的可能性。

看着中煙香港(6055.HK)上市一個多月最高漲幅超400%,滿心歡喜給港股賬號里轉錢等着「打新」百威亞太,兩者都是日常消費品、又都是行業龍頭公司,想想就覺得自己離小目標又近了一步。

(綜合自:格隆匯、騰訊財經、IPO那些事、一線等)

今日关键词:马天宇表白王菲